Inhoud:
- Wat is credit management?
- Waarom is credit management belangrijk voor je bedrijf?
- Debiteurenbeheer onderdeel van credit management
- Days Sales Outstanding en cashflow
- Wat doet credit management software?
- Automatisch credit management proces regelen
Credit Management zorgt voor een stabiele basis in je financiële administratie. Hieronder vallen debiteurenbeheer, kredietinformatie en incasso. Ook de termen crediteuren en Days Outstanding Sales (DSO) komen voorbij. Ze hebben allemaal met elkaar te maken, maar hoe zit het nou precies?
Wat is credit management?
Credit management draait om inzicht rond het versturen, opvolgen en innen van facturen. Credit management staat bij veel ondernemers ook wel bekend als debiteurenbeheer. Maar het is meer dan alleen dat. Ook incasso, kredietinformatie van klanten en het op peil houden of verbeteren van de cashflow kunnen eronder vallen. Goed credit management zorgt ervoor dat je financiële risico’s op tijd ontdekt, dat je debiteurensaldo lager is en dat openstaande rekeningen sneller worden betaald.
Lees ook: Kredietratings: wat zijn het en hoe werkt het?
Waarom is credit management belangrijk voor je bedrijf?
Goed creditmanagement zorgt voor goed debiteurenbeheer en is daarmee gunstig voor je liquiditeitspositie.
Je leert risico’s herkennen en daarnaar te handelen.
Besteed je credit management uit? Dan zal een onafhankelijke credit manager de financiële zaken afhandelen, waardoor je dit niet mee hoeft te nemen in je dagelijkse gang van zaken tussen jou en je klant.
Debiteurenbeheer onderdeel van credit management
Een belangrijk onderdeel van credit management is dus een goed debiteurenbeheer. Dat houdt in dat je aandacht geeft aan openstaande facturen en ervoor zorgt dat die zo snel mogelijk betaald worden.
Een debiteur is een klant of leverancier die bij jou een bedrag heeft openstaan. Jij bent op dat moment de crediteur. De debiteur kan een persoon, bedrijf of overheidsinstelling zijn.
Days Sales Outstanding en cashflow
Days Sales Outstanding (DSO) is een veelgebruikte term in credit management. De DSO is het gemiddelde aantal dagen dat een factuur open staat: hoe lang duurt het voor een factuur betaald wordt?
In het meest ideale geval is de betaling eerder binnen dan de betalingstermijn die vermeld is op de factuur. Maar in de meeste gevallen is dit even lang of zelfs langer. Voor een gezonde cashflow van je bedrijf wil je natuurlijk dat de DSO zo kort mogelijk is, want des te eerder heb jij geld op je zakelijke rekening.
Het verkorten van de DSO is bij credit management dus een belangrijke taak. Een geautomatiseerd credit management systeem kan hierbij helpen.
Wat doet credit management software?
Bestanden (zoals Excel) inlezen om in één keer facturen te genereren.
Debiteuren optioneel een betaallink per mail, sms versturen of in een MijnOmgeving plaatsen.
Handmatig of automatisch een “tweede kans”-e-mail versturen naar een klant als de betaling in eerste instantie niet gelukt is. Je kunt betaalherinneringen inclusief betaallink vaak naar eigen wens customizen met logo, kleur, lettertype en andere kenmerken. Je bepaalt ook zelf de betaalschema’s, waarbij je verschil kunt maken in doelgroepen.
Optioneel: openstaande facturen automatisch overdragen aan een incassobureau of (interne) klantenservice inclusief de betaalgeschiedenis.
Voordelen van een credit management systeem
Het automatiseren van credit management helpt veel ondernemers en financiële afdelingen om meer grip te houden op openstaande facturen. Vooral bij 100 facturen per maand of meer. Er zijn diverse softwarepartijen die credit management oplossingen aanbieden, waaronder enkele zogenoemde Payment Service Providers (PSP).
Automatisch credit management proces regelen
Het hele proces rondom credit management kun je zelf regelen of uitbesteden aan kredietverzekeraars en bij de eerder genoemde PSP's. Die bieden verschillende oplossingen voor debiteurenbeheer en het versturen van facturen. Een logische keuze als je betaalmethoden zoals iDEAL, PayPal, Bancontact en automatische incasso al extern belegt (bijvoorbeeld voor een webshop).
Verwerk je facturen in een boekhoudprogramma of facturatiesysteem? En heb je alleen hulp nodig bij het versturen van een betaallink of een betaalherinnering? PSP's integreren hun credit management oplossing vaak met andere software. Zo kun je ook een deel van het credit management proces uitbesteden.
Veelgestelde vragen
Wat is credit management?
Credit management draait om inzicht rond het versturen, opvolgen en innen van facturen. Credit management staat bij veel ondernemers ook wel bekend als debiteurenbeheer. Maar het is meer dan alleen dat. Ook incasso, kredietinformatie van klanten en het op peil houden of verbeteren van de cashflow kunnen eronder vallen.
Wat vind je van dit artikel?
Auteur
Lian de Snoo
Als Juffrouw Taal help ik ondernemers in het mkb aan en met ijzersterke content. Door lekker leesbare en vindbare teksten voor ze te schrijven of door hen te leren hoe ze dat zelf kunnen doen.
FAQs
Credit management is the process of deciding which customers to extend credit to and evaluating those customers' creditworthiness over time. It involves setting credit limits for customers, monitoring customer payments and collections, and assessing the risks associated with extending credit to customers.
What does a credit manager do? ›
A Credit Manager, or Collections Manager, protects a company's assets and oversees the credit granting process. Their main duties include assessing potential customers' creditworthiness, conducting reviews of existing customers and optimizing company sales.
What is the end to end credit management process? ›
The end-to-end credit management platform allows to manage the whole origination phase of the credit lifecycle, through process design, application management and data orchestration. The Decision Engine enables data-driven decision, based on a process standardization across the whole organization.
What is the objective of credit management? ›
Credit management is a process used by financial institutions and businesses to manage and minimize the risk associated with lending money. The primary objective of credit management is to reduce the financial risk for the lender, which can include the risk of default or non-repayment by the borrower.
Why is credit management on my credit report? ›
Credit Management LP is operating as a debt collection company. If you're confused by a collection listing on your credit report, make sure you attempt to verify the debt with the collection agency.
Is credit management the same as collection? ›
Credit management is aimed at granting credit to clients and building positive relationships with them through the provision of financial services such as loans, finance, and loan sales. Collection management aims to raise outstanding funds from debtors with unpaid debts.
Is credit management difficult? ›
Difficulty in tracking and managing customer accounts - With manual methods, it can be challenging to keep track of customer payments, outstanding debts, and any discrepancies in the account. This can lead to delays in identifying late-paying customers and following up with them, negatively impacting cash flow.
What are the skills needed for a credit manager? ›
THE CREDIT MANAGEMENT
- Financial Acumen: Understanding financial statements and ratios is the cornerstone of effective credit management. ...
- Analytical Skills: ...
- Communication Skills: ...
- Negotiation Skills: ...
- Decision-Making Skills: ...
- Attention to Detail: ...
- Time Management: ...
- Industry Knowledge:
consumer credit managers - managing credit offered to private individuals, such as credit card accounts or loans. commercial credit managers - managing credit offered to businesses and other organisations.
What is credit management in simple words? ›
Credit management is the process of granting credit, setting the terms on which it is granted, recovering this credit when it is due, and ensuring compliance with company credit policy, among other credit related functions.
Monitor credit with dedicated tools. Consider using technology to automate credit management processes, such as credit checks, invoicing, and payment reminders. This can help streamline operations and reduce errors. Regularly monitor your customers' credit to ensure that they are meeting their payment obligations.
How do credit managers predict debt? ›
This process involves analyzing financial information such as a customer's credit history and trade references to determine the probability of default or late payments. Successful credit managers use analytical skills to manage risk and protect cash flow while also maintaining important customer relationships.
What is a good credit score? ›
Although ranges vary depending on the credit scoring model, generally credit scores from 580 to 669 are considered fair; 670 to 739 are considered good; 740 to 799 are considered very good; and 800 and up are considered excellent.
What are the 5 C's of credit? ›
Called the five Cs of credit, they include capacity, capital, conditions, character, and collateral. There is no regulatory standard that requires the use of the five Cs of credit, but the majority of lenders review most of this information prior to allowing a borrower to take on debt.
What is the importance of credit management to individuals? ›
Credit management involves both careful use of your credit and close watch of your credit. It is important to not only make prudent financial decisions but also understand how credit works as well as how it is tracked, scored, and measured.
Is credit management a real company? ›
Credit Management Company, headquartered in Pittsburgh, PA, has been providing full-service accounts receivable and collection management programs across several industry segments since 1966.
What is the difference between credit control and credit management? ›
Credit control is the first step in ensuring you are doing business with customers who accept your conditions and can pay you according to agreed-upon terms. Credit management is the next step: it seeks to prevent late payment or non-payment through monitoring, reporting and record-keeping.
Who is responsible for credit management? ›
A credit manager is someone responsible for overseeing credit management processes. They usually have backgrounds in finance and/or business administration. They should have oversight over the credit management and credit application process and best practices.
