Que sont les CFD en trading exactement et comment les utiliser ? (2024)

Qu’est-ce qu’un CFD (Contract For Difference) ?Définition

Un CFD (Contract For Difference) est un instrument financier qui permet aux investisseurs de spéculer sur la hausse ou la baisse d’un actif sous-jacent.

Ces actifs sous-jacents peuvent être les actions, les indices, les matières premières ou les crypto-monnaies.

À quoi sert un CFD ?

Concrètement, un CFD permet de profiter de la différence entre le prix du sous-jacent à l’achat et à la vente. Généralement, les gains des contrats sont optimisés par l’utilisation d’un effet de levier (multiplicateur de mise).

Concrètement, les CFD servent à capitaliser sur la volatilité des marchés pour les traders en misant sur la hausse ou la baisse d’un actif.

Ils sont conçus dans un objectif de pur trading contrairement à l’or, certaines actions ou le bitcoin (et autres cryptomonnaies). Ces derniers pouvant servir de valeur refuge à long terme, sans objectifs de trading.

Qui utilise les CFD ?

Les investisseurs expérimentés sont les principaux utilisateurs de CFD.

Ils effectuent généralement des transactions d’achat et de vente fréquentes sur une même journée (daytrading, scalping).

Pour rappel : Le CFD (contrat de différence) est un produit financier qui permet aux investisseurs de prendre position sur la variation de prix d’un actif sous-jacent.

Également, les CFD sont négociés en ligne via des courtiers ou des plateformes de trading en ligne.

Sélection d’un courtier ou d’une plateforme de trading

Les CFD sont négociés via des courtiers ou des plateformes de trading en ligne.

Les traders doivent choisir un courtier fiable et réglementé pour s’assurer qu’ils sont protégés contre les pratiques frauduleuses.

Voici des exemples de courtiers qui permettent le trading de CFD :

• eToro
• IG Markets
• XTB
• Admiral Markets
• AvaTrade
• CMC Markets
• Saxo Bank

Les courtiers ont chacun leurs spécificités et proposent souvent une variété d’actifs sous-jacents spécifiques sur lesquels les traders peuvent spéculer.

Où sont négociés les CFD ?

Les CFD sont négociés sur des marchés OTC (Over The Counter), ce qui signifie qu’ils ne sont pas négociés sur une bourse réglementée.

Ils agissent en tant que contrepartie pour les traders, ce qui signifie que les gains et les pertes des traders sont enregistrés par le courtier.

Les courtiers tirent souvent leurs profits des spreads (différence entre le prix d’achat et le prix de vente) ou des commissions sur les transactions des traders.

Comment négocier des actifs sur des CFD ?

Il existe une multitude de CFD, cependant leur utilisation reste globalement la même.

1. Sélection d’un actif sous-jacent

On commence par choisir l’actif sous-jacent sur lequel on souhaite spéculer, tel qu’une action, un indice, une matière première ou une crypto-monnaie.

2. Sélection de la direction de la position

Le trader choisit d’ouvrir une position à l‘achat (parier sur une hausse du prix de l’actif sous-jacent) ou à la vente (parier sur une baisse du prix de l’actif sous-jacent).

3. Spécification de la taille de la position

Le trader spécifie la taille de leur position en fonction du montant qu’il souhaite investir. Les courtiers proposent souvent un effet de levier qui permet aux traders de prendre une position plus importante que leur capital disponible.

4. Ouverture de la position

Une fois que les traders ont spécifié la direction et la taille de leur position, ils peuvent ouvrir la position via la plateforme de trading.

5. Gestion de la position

Les traders peuvent suivre la performance de leur position en temps réel et la clôturer à tout moment. Les courtiers proposent souvent des outils de gestion des risques tels que des ordres stop-loss pour limiter les pertes potentielles.

Quels sont les frais associés au trading de CFD ?

Lorsque vous tradez des CFD, il y a plusieurs frais associés. Voici quelques-uns des frais les plus courants :

Concernant les spreads et les commissions

Les CFD sont cotés à partir de deux cours : le cours d’achat et le cours de vente.

Le cours de vente (“bid”) permet d’ouvrir une position courte, tandis que le cours d’achat (ou offre, “ask”) permet d’ouvrir une position longue.

Les cours de vente sont toujours légèrement inférieurs aux cours du marché, tandis que les cours d’achat sont légèrement supérieurs. La différence entre ces deux cours est appelée “spread” et inclut généralement les frais relatifs à l’ouverture d’une position sur CFD.

Cependant, pour les CFD sur actions, le spread ne comprend pas les frais de transaction.

Dans ce cas, une commission est appliquée pour couvrir les coûts de transaction, de manière à ce que la négociation sur CFD sur actions ressemble davantage à l’achat et à la vente d’actions directement sur le marché.

Frais overnight

Si vous conservez une position ouverte pendant la nuit, vous pouvez être facturé des frais overnight.

Ces frais sont généralement calculés en fonction du taux d’intérêt du marché sous-jacent et peuvent être positifs ou négatifs en fonction de la direction de votre transaction.

Frais de financement

Les frais de financement peuvent être appliqués aux positions ouvertes pendant plusieurs jours. Ces frais sont généralement calculés en fonction du taux d’intérêt du marché sous-jacent.

Frais de commission

Certains courtiers facturent des frais de commission pour chaque transaction que vous effectuez.

Frais de retrait

Certains courtiers facturent des frais de retrait lorsque vous retirez des fonds de votre compte.

Il est important de bien comprendre tous les frais associés aux CFD avant de commencer à trader.

Il faut garder en tête que comme pour des exchanges/courtiers classiques, chaque broker possède une commission qui lui est propre.

Zones de vigilance

Nous vous invitons à consulter votre courtier pour connaître tous les frais associés à leur plateforme de trading.

Mais aussi faire attention à la solidité du business modèle de ce dernier pour éviter toute déconvenue. Il est important d’avoir confiance en votre courtier ne serait-ce que pour pouvoir retirer vos gains/mises sans risque

Les courtiers en trading existants

Il existe de nombreux courtiers proposant le trading de CFD, nous vous avons fait une sélection de ceux qui nous paraissent les plus pertinents.

Vantage FX

Vantage FX est un courtier australien réglementé par l’Australian Securities and Investments Commission (ASIC) et la Financial Conduct Authority (FCA) au Royaume-Uni.

Il propose une large gamme de produits CFD, y compris les devises, les matières premières, les indices et les actions.

Les avantages de Vantage FX incluent des spreads serrés, une exécution rapide des ordres, une plateforme de trading MT4 et MT5, une grande variété de méthodes de financement et de retrait, ainsi qu’un service client disponible 24 heures sur 24.

Axi

Axi est un courtier australien réglementé par l’ASIC et la FCA. Il propose une gamme de produits CFD, y compris les devises, les indices, les matières premières, les actions et les crypto-monnaies.

Axi offre des spreads compétitifs, une exécution rapide des ordres, une plateforme de trading MT4 et MT5, ainsi qu’un accès à des outils de trading avancés tels que le sentiment du marché, les alertes de trading et les analyses de marché.

Le service client est disponible 24 heures sur 24.

IG Markets

IG Markets est un courtier réglementé par la Financial Conduct Authority (FCA) au Royaume-Uni et par d’autres autorités de réglementation dans le monde.

Il propose une large gamme de produits CFD, y compris les devises, les indices, les matières premières, les actions et les crypto-monnaies.

Les avantages d’IG Markets incluent des spreads compétitifs, une exécution rapide des ordres, une plateforme de trading conviviale, des outils de trading avancés tels que les graphiques en temps réel et les analyses de marché, ainsi qu’un service client disponible 24 heures sur 24.

eToro

eToro est un courtier réglementé par la Financial Conduct Authority (FCA) au Royaume-Uni et par d’autres autorités de réglementation dans le monde.

Il propose une gamme de produits CFD, y compris les devises, les indices, les matières premières, les actions et les crypto-monnaies.

eToro offre des spreads compétitifs, une plateforme de trading conviviale et innovante qui permet de copier les trades des meilleurs traders, ainsi qu’un service client disponible 24 heures sur 24.

Les avantages et risque des CFD

Rappel : Il est important pour les traders de comprendre les avantages et les risques du trading de CFD avant de prendre une décision d’investissem*nt.

Également, il est important de rappeler que l’effet de levier s’adresse à un public averti ayant un minimum d’expérience.

AvantagesCFD

• Effet de levier : le trading de CFD permet aux traders de négocier des montants plus importants qu’ils ne le pourraient avec leur capital de départ grâce à l’effet de levier.
• Diversité des marchés : les CFD permettent aux traders de négocier une large gamme de marchés, tels que les devises, les matières premières, les indices, les actions, les obligations et les crypto-monnaies.
• Flexibilité : les CFD permettent aux traders de prendre des positions à l’achat ou à la vente sur les marchés en fonction de leurs anticipations.
• Coûts réduits : les frais de transaction pour les CFD sont généralement moins élevés que pour les actions traditionnelles, car les courtiers appliquent des spreads plutôt que des commissions.
• Opportunités de trading à court terme : les CFD sont adaptés aux traders à court terme, car ils peuvent être négociés sur une base intraday ou avec des contrats à terme à expiration plus courte.

Inconvénients CFD

• Perte de capital : le trading de CFD est risqué et peut entraîner une perte totale ou partielle du capital investi.
• Risque de levier : l’effet de levier peut amplifier les pertes ainsi que les gains potentiels, ce qui augmente le niveau de risque du trading de CFD.
• Risque de contrepartie : le trading de CFD implique un risque de contrepartie, car le trader doit faire confiance à son courtier pour honorer les transactions.
• Risque de liquidité : les CFD peuvent être moins liquides que les actions traditionnelles, ce qui peut entraîner des écarts de prix importants entre l’offre et la demande, notamment en période de volatilité.
• Risque de réglementation : le trading de CFD est soumis à une réglementation stricte dans certains pays, ce qui peut affecter la disponibilité et les conditions de négociation des CFD dans certaines juridictions.

Notre avis sur les CFD

Le trading de CFD présente un intérêt pour les traders qui cherchent à maximiser leur profit.

Ils peuvent jouer sur les fluctuations de prix des différents marchés, avec des coûts de transaction réduits et la possibilité d’utiliser un effet de levier pour maximiser les gains potentiels.

Cependant attention, le trading de CFD s’adresse à un public averti, capable de gérer le risque de manière appropriée. Il faut garder en tête que les pertes peuvent être importantes.

Il est également important de choisir un courtier réglementé et fiable pour trader les CFD. En prenant en compte les frais de transaction, les plateformes de trading et les instruments financiers proposés.

Si vous avez conscience de ces éléments, alors vous pouvez débuter dans le trading de CFD pas à pas.